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IT培训行业现状及教育信息化市场发展分析
一、IT培训行业发展现状分析
1、IT培训行业市场需求情况分析
巨大的学员数量与高额的生均收费驱动行业海量市场空间。IT培训机构的学员可以分为直接接受课外培训的学员、机构与学校合作授课的在校学员以及接受在职培训的企业员工。(1)现阶段直接接受课外培训的学员约有80万人,单次培训课程费用以1.8万元计,此细分行业约有150亿元的市场规模;(2)与学校合作做专业课程及与企业合作做在职培训的受众学员达300万人,这部分课程周期较短,费用较低,人均费用约为4,000元,市场规模为120亿元。综合来看,估计目前IT培训市场的规模为270亿元,未来仍有较大的上升潜力,2017-2020年复合增长率为25%~30%。
2、IT培训行业供给情况分析
竞争格局高度分散,拥有品牌和管理优势的培训机构市占率将逐步提升。IT培训市场中,达内科技(TEDU.O)作为行业巨头公司,市场占比约为6%。(1)2016年达内科技实现收入15.80亿元,5年CAGR为58%。(2)翡翠教育2016年营业收入和净利润分别为2.92亿元和1260万元,扣非后归母净利润5716万元,营业收入和扣非归母净利润分别同比增长297%和150%;(3)火星时代(百洋股份收购002696.SZ)2016年实现收入4.07亿元,同比增长52%,毛利率为61%。(4)三板公司IT培训领域挂牌公司2016年营业收入前三的公司为传智播客(839976.OC)、易第优(839467.OC)和光环国际(838504.OC),2016年分别实现营业收入5.37亿元、1.35亿元和5,368万元。(5)另外千锋互联、青麦教育和蓝科教育2015年分别实现1.6亿元、4,632万元和1,227万元的营收。
IT培训从业公司的管理费用率和销售费用率比较。对比2016年各IT培训从业公司的销售费用率,达内科技、易第优、火星时代分别为33.40%、27.40%、25.91%,销售费用率远高于其管理费用率,公司用于广告宣传等费用较大。传智播客管理费用率15.81%高于其销售费用率,其在教研人员支出、课程开发等方面投入占比较大。
3、IT培训行业趋势渐起
IT培训行业趋势渐起。(1)IT培训机构开始进军二三线市场。达内科技由2011年的11个城市34个直营教学点扩张到了2017年的51个城市160个直营教学点,覆盖51个城市的教学网络成为达内快速打开市场的有效渠道。(2)双师课堂趋势渐起。达内、翡翠教育、火星时代、传智播客等都采用面授培训与双师课堂授课相结合的模式。(3)培训费仍有上升空间。(4)学生数量均处于上升状态。达内科技2016年招生人数增长28%至107,493人,2016年火星时代年培养学员数增长54%至24,100人,翡翠教育2016年培训学员10,000人以上,兄弟连2016年招生超过3,000人。结合IT课外培训每年近100万人的潜在需求,未来各大机构的学生数量仍有较大的增长潜力。
二、教育信息化行业拥有千亿市场空间竞争分析
1、教育信息化行业市场空间
国家财政性教育经费占GDP比重已从2005年的2.82%提升至2016年4.15%左右。在教育信息化十年发展规划和2012~2016年教育信息化工作要点等政策驱动下,教育信息化的经费投入占比也从2009年4%增长至2016年8%。预计2017年B端市场空间超过2800亿元,其中K12领域占比将超过50%,约1400亿元;按2020年中国中小学在校生目标2.12亿人,每位在校生通过体制内通道,在内容、服务和终端等领域年均支出1000元计算,教育信息化潜在的C端市场空间约2200亿元。
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